ოფციონი არის ხელშეკრულება, რომელშიც ნათქვამია, რომ თქვენ გაქვთ უფლება შეიძინოთ ან გაყიდოთ აქტივი გარკვეულ ფასად ნებისმიერ დროს, გარკვეულ თარიღამდე, მაგრამ თქვენ არ ხართ ვალდებული ამის გაკეთება. პარამეტრები იყოფა ზარისა და დაყენების ვარიანტებად ან "ზარის" და "დაყენების" ვარიანტებად. ზარის ვარიანტით, თქვენ გაქვთ უფლება შეიძინოთ აქტივი განსაზღვრულ ფასად განსაზღვრულ თარიღამდე. თქვენ შეიძენდით ამ ვარიანტს, თუ ელოდებით, რომ აქტივის ღირებულება გაიზრდება ამ თარიღამდე, ასე რომ თქვენ შეგიძლიათ შეიძინოთ იგი უფრო დაბალ ფასად. სხვაგვარად იყიდება ვარიანტი. თქვენ ყიდულობთ აქტივის გაყიდვის უფლებას, რაც სასარგებლოა, თუ ფიქრობთ, რომ აქტივის ფასი დაეცემა გარკვეულ თარიღამდე. ეს არის ოფციონებით ვაჭრობის ძირითადი პროცესი, თუმცა პრაქტიკაში ეს არის ძალიან რთული და ძალიან სარისკო. თუ თქვენ დაინტერესებული ხართ ამ მაღალი რისკის ინვესტიციით, დარწმუნდით, რომ დაუთმეთ დრო მის შესწავლას და განახორციელეთ ინვესტიცია მხოლოდ რისკიანი კაპიტალით.
ნაბიჯი
ნაწილი 1 4 -დან: პარამეტრების გააზრება
ნაბიჯი 1. იცოდეთ რას ნიშნავს პარამეტრები
ოფციონი არის ხელშეკრულება, რომელიც აძლევს მფლობელს უფლებას იყიდოს ან გაყიდოს ძირითადი ფასიანი ქაღალდები განსაზღვრულ ვადაში (ვადაში). გაფიცვის ფასი შეიძლება იყოს დაბალი ან უფრო მაღალი ვიდრე ფასიანი ქაღალდების ფასი (საბაზრო ფასი). აქციების ან ობლიგაციების მსგავსად, ოფციონები არის ფასიანი ქაღალდები. ოფციონები ვაჭრობენ ბირჟებზე ან ვაჭრობენ უცხოელ ბროკერებზე. მიუხედავად იმისა, რომ პირს შეუძლია გაზარდოს თავისი ფულადი სახსრები (ოფციონები აკონტროლებენ წილის უფრო დიდ ღირებულებას), ოფციონები მაღალი რისკის შემცველია, რადგან ისინი საბოლოოდ ამოიწურება.
ნაბიჯი 2. გაეცანით ოფციონებით ვაჭრობის რისკებს
ოფციონების შეძენა შესაძლებელია სპეკულაციურად ან ზარალის სახით დანაკარგების წინააღმდეგ. სპეკულაციური ყიდვა ტრეიდერებს საშუალებას აძლევს გამოიმუშაონ დიდი თანხა, მაგრამ მხოლოდ იმ შემთხვევაში, თუ მათ შეუძლიათ ზუსტად განსაზღვრონ უსაფრთხოების ფასიანი მოძრაობის ზომა, დრო და მიმართულება. ეს ასევე საშუალებას აძლევს ტრეიდერებს განიცადონ მძიმე დანაკარგები და მაღალი სავაჭრო საკომისიოები. ეს არის ის, რაც ოფციონებით ვაჭრობას რისკავს, განსაკუთრებით ახალბედა ტრეიდერებისთვის.
თუმცა, პარამეტრები ასევე შეიძლება გამოყენებულ იქნას როგორც სტრატეგია თქვენი ინვესტიციის დასაცავად. მაგალითად, შეგიძლიათ შეიძინოთ თქვენი აქციების გაყიდვის ფასიანი ვარიანტი, თუ გაწუხებთ, რომ ფასი მოულოდნელად დაეცემა. ოფციონის გამოყენების ეს მეთოდი საკმაოდ უსაფრთხოა, რადგან თქვენ დაკარგავთ მხოლოდ ხელშეკრულების ფასად
ნაბიჯი 3. წაიკითხეთ და გაიგეთ ბუკლეტი სახელწოდებით "სტანდარტიზებული ვარიანტების მახასიათებლები და რისკები"
ეს ბუკლეტი დაიწერა SEC– ის რეგლამენტის შესაბამისად. საბროკერო ფირმები უზიარებენ ამ ბუკლეტს მათ, ვინც გახსნის ოფციონის სავაჭრო ანგარიშებს. წიგნში თქვენ შეიტყობთ უფრო მეტს ოფციონების ტერმინოლოგიაზე, სხვადასხვა სახის ოფციონებზე, რომელთა გაყიდვაც შესაძლებელია, სავარჯიშო და ანგარიშსწორების ვარიანტები, საგადასახადო გათვლები ოფციონერებისათვის და ოფციონებით ვაჭრობასთან დაკავშირებული რისკები.
ნაბიჯი 4. გაიაზრეთ ვაჭრობის ძირითადი ტიპები
ოფციონებით ვაჭრობის ორი ძირითადი ტიპი არსებობს: დააყენეთ ოფციონები და განათავსეთ ოფციები. ორივე წარმოადგენს უფლებას იყიდოს ან გაყიდოს ფასიანი ქაღალდი გარკვეულ ფასად გარკვეული პერიოდის განმავლობაში. კერძოდ, ორი ტიპია:
- ზარის ან ზარის ვარიანტი არის ვარიანტი ან უფლება, მაგრამ არა ვალდებულება, აქტივის "ყიდვა" განსაზღვრულ ფასში დროის განსაზღვრულ პერიოდში. ზარის ოფციონის მყიდველი ელოდება ძირითადი აქციების ფასის ზრდას ოფციონის ვადის განმავლობაში. მაგალითად, მყიდველი ყიდულობს ზარის ვარიანტს აქციებზე, 100 დოლარად. მყიდველი პროგნოზირებს, რომ აქციები გაიზრდება (ვთქვათ 105 დოლარი ერთ აქციაზე), მაგრამ ის შეძლებს აქციის შეძენას 100 დოლარად. თუ მას სურდა, შეეძლო შემობრუნებულიყო და აქცია გაეყიდა 105 დოლარად და მიეღო მოგება. წინააღმდეგ შემთხვევაში, მყიდველი დაკარგავს სატენდერო წინადადების ღირებულებას.
- ჩადებული ვარიანტი ან "დაყენება" არის შესაძლებლობა ან უფლება, მაგრამ არა ვალდებულება, გაყიდოს აქტივი განსაზღვრულ ფასად განსაზღვრულ პერიოდში. საყიდელი ოფციონის მყიდველი ელოდება ძირითადი აქციების ფასის შემცირებას ოფციონის ვადის განმავლობაში. ამ შემთხვევაში, მყიდველს შეუძლია აიძულოს გამყიდველი (მწერალი) დააყენოს ოფციონის ხელშეკრულება იყიდოს აქტივი ფასად ანგარიშსწორებამდე.
- თქვენ შეგიძლიათ გახსნათ პოზიცია ყიდვით ან გაყიდვით ყიდვის ან გაყიდვის ვარიანტით, მისი დახურვით საპირისპირო მოქმედების განხორციელებით, განხორციელებით ან ვადის გასვლის უფლებით.
ნაბიჯი 5. ისწავლეთ კეთებით
გადახედეთ ოფციონების სავაჭრო პირობების ლექსიკონს, დაალაგეთ პირობები ცხრილში, დაბეჭდეთ და დაიწყეთ სწავლა. აქ არის რამდენიმე ძალიან ძირითადი ტერმინი:
- "მფლობელი" ან მყიდველი არის პირი, რომელმაც შეიძინა ვარიანტი.
- "მწერალი" არის ადამიანი, რომელმაც გაყიდა ვარიანტი.
- "გაფიცვის ფასი" არის ფასი, რომლის შეძენაც ან გაყიდვა ხდება აქტივზე (ეს დამოკიდებულია ყიდვის ან გაყიდვის ვარიანტზე). ეს არის ის ადგილი, სადაც საფონდო ფასი გაიზრდება (ზარის ოფციონისთვის) ან ქვევით (იყიდება ოფციონისთვის) სანამ ოფციონს შეუძლია მოგების მოტანა.
- "ვადის გასვლის თარიღი" არის შეთანხმებული თარიღი, როდესაც ოფციონის მფლობელმა უნდა გამოიყენოს თავისი ფასიანი ქაღალდის ყიდვის ან გაყიდვის უფლება. ამ თარიღის მიღწევის შემდეგ, ვარიანტი იწურება და მფლობელი კარგავს თავის უფლებებს.
- "ფულში" არის ფრაზა, რომელიც გამოიყენება იმის მანიშნებლად, რომ აქტივის საბაზრო ფასი უფრო მაღალია ვიდრე დარტყმის ფასი (თუ ყიდვის პოზიციაა) ან დაბალია ვიდრე გაფიცვის ფასი (თუ მოკლე პოზიციაშია).
- "ფულის გარეშე" არის ფრაზა, რომელიც გამოიყენება იმის მანიშნებლად, რომ აქტივის საბაზრო ფასი უფრო დაბალია ვიდრე გაფიცვის ფასი (თუ ყიდვის პოზიციაა) ან უფრო მაღალი ვიდრე გაფიცვის ფასი (თუ მოკლე პოზიციაშია).
ნაწილი 2 4: მომზადება ოფციონებით ვაჭრობისთვის
ნაბიჯი 1. გახსენით საბროკერო ანგარიში
თუ გსურთ ოფციონებით ვაჭრობა, თქვენ დაგჭირდებათ საბროკერო ანგარიშის გახსნა თქვენი გარიგებების შესასვლელად - ეს შეიძლება გაკეთდეს ინტერნეტით ისეთ საიტებზე, როგორიცაა www.iqoptionsbid.com ან თუნდაც ტრადიციული ანგარიში ბროკერთან. დარწმუნდით, რომ გესმით რა არის საჭირო საბროკერო ანგარიშის გახსნამდე.
- შეადარეთ სხვადასხვა ბროკერის სავაჭრო კომისიები. ზოგიერთი კომპანია არ გვთავაზობს საკომისიოს ოფციონებით ვაჭრობისთვის.
- გააკეთეთ ონლაინ კვლევები და წაიკითხეთ საბროკერო ფირმების მიმოხილვები თქვენს მოკლე სიაში. ისწავლეთ სხვა ადამიანების შეცდომებიდან, ასე რომ თქვენ არ გჭირდებათ მათი გამეორება.
- ფრთხილად იყავით თაღლითური სავაჭრო საიტებისა და პლატფორმების მიმართ. ყოველთვის საფუძვლიანად შეისწავლეთ პლატფორმა ნებისმიერი თანხის შეტანამდე. მოერიდეთ პლატფორმებს, რომლებმაც მიიღეს უარყოფითი მიმოხილვები ან მოხსენებული იქნა თაღლითური საქმიანობისთვის.
- ფულადი ანგარიშები მხოლოდ პოზიციების გასახსნელად ოფციონების შეძენის საშუალებას მისცემს. თუ გსურთ გაყიდოთ ანგარიშის გახსნის ვარიანტი ძირითადი აქტივების ფლობის გარეშე, გჭირდებათ ზღვრული ანგარიში.
- თუ გადაწყვეტთ ონლაინ ვაჭრობას, დარწმუნდით, რომ თქვენი ონლაინ ბროკერი იღებს გადახდის უსაფრთხო ფორმებს, როგორიცაა საკრედიტო ბარათის გადახდის უსაფრთხო კარიბჭე, ან მესამე მხარის გადახდის სისტემები, როგორიცაა Skrill, PayPal, Payoneer, Bitcoin და ა.
ნაბიჯი 2. მიიღეთ თანხმობა ვაჭრობის ვარიანტებზე
თქვენ უნდა მიიღოთ ბროკერის ნებართვა, სანამ დაიწყებთ ყიდვა -გაყიდვის ვარიანტებს. საბროკერო ფირმა, რომელიც ამუშავებს ანგარიშს, განსაზღვრავს ლიმიტებს ანგარიშზე არსებული გამოცდილებისა და ფულის საფუძველზე და თითოეულ კომპანიას აქვს საკუთარი მოთხოვნები, რომლებიც მიზნად ისახავს დარწმუნდეს მომხმარებელს რას აკეთებს. თქვენ არ შეგიძლიათ გაყიდოთ დახურული ზარის პარამეტრები ოფციონების ანგარიშის გარეშე. საბროკერო ფირმებს სურთ დარწმუნდნენ, რომ მომხმარებლებმა გააცნობიერონ რისკები ვაჭრობის დაწყებამდე.
დახურული ზარის ოფციონის გაყიდვა გულისხმობს თქვენი აქციების ყიდვის უფლების გაყიდვას ოფციონის ვადის განმავლობაში. მყიდველს აქვს უფლება და არა გამყიდველს. აქციები უნდა იყოს ბროკერის ანგარიშზე და არ შეიძლება გაყიდული ან გადარიცხული სანამ ზარის ვარიანტი ჯერ კიდევ ძალაშია
ნაბიჯი 3. ტექნიკური ანალიზის გაგება
ოფციონები, როგორც წესი, მოკლევადიანი ინვესტიციებია, ასე რომ თქვენ უნდა მიაქციოთ ყურადღება ფასიანი ქაღალდების მოძრაობას, რომელიც ოფციონირდება გარკვეული პერიოდის შემდეგ, რათა მიიღოთ სახსრების ახალი ანაზღაურება. იმისათვის, რომ ზუსტად განსაზღვროთ ფასების მოძრაობა, თქვენ უნდა გესმოდეთ ტექნიკური ანალიზის საფუძვლები.
- გაეცანით მხარდაჭერისა და წინააღმდეგობის დონეს. ეს ის მომენტია, როდესაც მარაგი იშვიათად ეცემა ქვემოთ (საყრდენი) ან იზრდება ზემოთ (წინააღმდეგობა). მხარდაჭერა არის ფასების დონე, რომლის დროსაც მოხდა ფასიანი ქაღალდების ისტორიულად მნიშვნელოვანი შესყიდვები. წინააღმდეგობა არის ფასების დონე, რომლის დროსაც მოხდა ფასიანი ქაღალდების მნიშვნელოვანი გაყიდვა წარსულში.
- გაიაზრეთ მოცულობის მნიშვნელობა. თუ საფონდო მოძრაობს გარკვეული მიმართულებით და მის უკან არის დიდი მოცულობა, ეს ჩვეულებრივ მიუთითებს ძლიერ ტენდენციაზე და შეიძლება იყოს ფულის შოვნის შესაძლებლობა.
- გრაფიკული ნიმუშების გაგება. ისტორია გამეორდება, თუნდაც აქციების ფასზე. არსებობს სპეციალური ნიმუშები, რომლებსაც ყურადღება უნდა მიაქციოთ საფონდო ფასების მოძრაობებს, რომლებსაც შეუძლიათ მიუთითონ ფასების მოძრაობების მიმართულება.
- შეიტყვეთ საშუალო მოძრაობის შესახებ. ხშირად ხდება, რომ აქციების ფასი გადააჭარბებს წინა ფასის გარკვეულ მოძრავ საშუალოზე ზემოთ ან ქვემოთ. 30-დღიანი მოძრავი საშუალო ითვლება უფრო საიმედოდ, ვიდრე 10-დღიანი საშუალო საშუალო.
ნაწილი 3 მეოთხედან: ოფციონებით ვაჭრობის დაწყება
ნაბიჯი 1. დაიწყეთ იმიტირებული ვაჭრობით ან ქაღალდით ვაჭრობით
თავიდან აიცილეთ ცდუნება დადოთ თქვენი შრომით ნაშოვნი ფული ახლად შესწავლილ ტექნიკაზე. ამის ნაცვლად, შეარჩიეთ პრაქტიკა ან იმიტირებული ვაჭრობა. გააკეთეთ "ყალბი" გარიგებები ცხრილების გამოყენებით ან ივარჯიშეთ სავაჭრო პროგრამის გამოყენებით. შემდეგ შეაფასეთ თქვენი მოგება მინიმუმ რამდენიმე თვის განმავლობაში. თუ თქვენ მიიღებთ ღირსეულ მოგებას, ნელა შედით რეალურ ვაჭრობაში.
- იმიტირებული ვაჭრობა არ არის იგივე, რაც რეალური ვაჭრობა, რადგან არ არსებობს ფსიქოლოგიური ზეწოლა ან კომისიები. ეს არის შესანიშნავი გზა ვაჭრობის მექანიკის შესასწავლად, მაგრამ არ არის შედეგების ნამდვილი განმსაზღვრელი.
- რეალური ოფციონებით ვაჭრობა ძალიან სარისკოა და შეიძლება გამოიწვიოს ტრეიდერის უზარმაზარი ზარალი. ივაჭრეთ მხოლოდ იმ ფულით, რომლის დათმობაც შეგიძლიათ.
ნაბიჯი 2. გამოიყენეთ შეზღუდული შეკვეთები ან შეზღუდვები
მოერიდეთ ოფციონებზე საბაზრო ფასის გადახდას, რადგან სავარჯიშოების ფასი შეიძლება იყოს მოსალოდნელზე მაღალი. ამის ნაცვლად, დაადგინეთ თქვენი ფასი შეზღუდული შეკვეთებით და გაზარდეთ თქვენი მოგება.
ნაბიჯი 3. პერიოდულად გადააფასეთ თქვენი სტრატეგია
განსაზღვრეთ, არის თუ არა რისი გაკეთება თქვენი მოგების გასაზრდელად. ისწავლეთ შეცდომებზე წარმატებული სტრატეგიების გამეორებისას. იყავით ორიენტირებული თქვენს სტრატეგიაზე; მოვაჭრეები ყურადღებას ამახვილებენ რამდენიმე პოზიციაზე, ვიდრე დივერსიფიკაციას. თქვენ უნდა გქონდეთ თქვენი საინვესტიციო პორტფელის არაუმეტეს 10 პროცენტი ვარიანტებში.
ნაწილი 4 მეოთხედან: გადადით მოწინავე პარამეტრებზე ვაჭრობაზე
ნაბიჯი 1. გაწევრიანდით ონლაინ ფორუმზე მოაზროვნე ვარიანტების მოვაჭრეებს
თუ თქვენ მოწინავე ვარიანტებით ვაჭრობის ტექნიკით ხართ დაკავებული, თქვენ ნახავთ ონლაინ ტრეიდერების ფორუმებს ინფორმაციის მნიშვნელოვან წყაროს (და მხარდაჭერას, გულისამაჩუყებელი დანაკარგების შემდეგ). მოძებნეთ ეს ფორუმები, რათა ისწავლოთ სხვის წარმატებებზე და წარუმატებლობაზე.
ნაბიჯი 2. განვიხილოთ სხვა ვარიანტები სავაჭრო სტრატეგიები
რამდენიმე წარმატებული გარიგების დასრულების შემდეგ, შეგიძლიათ მიიღოთ თანხმობა სავაჭრო სტრატეგიების უფრო რთულ ვარიანტებზე. თუმცა, დაიწყეთ იმიტირებული ვაჭრობითაც. ეს ნაბიჯი საშუალებას მოგცემთ უფრო მარტივად აწარმოოთ იგი რეალურ ვაჭრობაში.
- ერთ -ერთი ასეთი სტრატეგიაა "straddle", რომელიც გულისხმობს ვაჭრობას ბაზრის ორივე მხარეს, ყიდულობს ყიდულობს და ყიდულობს ოფციონებს ერთი და იგივე ფასის და ვადის გასვლის თარიღით, ასე რომ თქვენ შეგიძლიათ შეზღუდოთ თქვენი ექსპოზიცია. ეს სტრატეგია ყველაზე ეფექტურია, როდესაც ბაზარი მაღლა და ქვევით მოძრაობს და არა ერთი მიმართულებით. ეს ნაბიჯი ასევე შეიცავს რისკს, რომ ვაჭრობის მხოლოდ ერთი მხარე შეიძლება განხორციელდეს.
- იგივე სტრატეგია არის "ზოლი", რომელიც მსგავსია straddle, მაგრამ არის "bearish" სტრატეგია გამრავლებით მომპოვებელი ძალა ქვევით ფასების მოძრაობაზე. მსგავსი straddle შესრულების, მაგრამ ორჯერ მეტი შეძენილი პარამეტრები downside (გაყიდვის პარამეტრები).
ნაბიჯი 3. ისწავლეთ ბერძნული
მას შემდეგ რაც აითვისეთ მარტივი ვარიანტების ვაჭრობა და გადაწყვიტეთ გადავიდეთ უფრო რთულ ვარიანტებზე ვაჭრობაზე, თქვენ უნდა გაიგოთ რა არის "ბერძნული". ეს არის ზომა, რომელსაც ოფციონერების მოვაჭრეები იყენებენ თავიანთი მოგების მაქსიმალურად გაზრდის მიზნით.
- დელტა-ოფციონის ფასის მოძრაობის ოდენობა ძირითადი აქტივის ფასის მოძრაობასთან შედარებით. 0,5 დელტა ოფციონს ექნება ძირითადი აქტივის ფასის ნახევარი. თუ აქცია გადავა $ 1.00, ოფციონის ფასი გადავა $ 0.50.
- გამა -დელტას ცვლილების მაჩვენებელი, რომელიც დაფუძნებულია საფონდო ფასის $ 1 ცვლილებაზე.
- თეტა -ოფციონის ფასის ეგრეთ წოდებული "დაშლის დრო". ის ზომავს რამდენად გაუარესდება ფასი, როდესაც ვარიანტი უახლოვდება ვადის გასვლას.
- Vega - ოფციონის ფასის ოდენობა იცვლება ძირითადი აქტივის არასტაბილურობის საფუძველზე.
Რჩევები
- ივარჯიშეთ სიმულაციური ვაჭრობით, სანამ რისკავთ თქვენს ფულს.
- თუ თქვენ ვაჭრობთ ზღვარზე, მოემზადეთ ზღვრული ზარის მისაღებად.
- ძალიან სასარგებლოა გქონდეთ ზღვრული ანგარიში, თუ გსურთ გაყიდოთ დაუფარავი ზარის ვარიანტი ან გაყიდოთ ჩადებული ოფცია. წინააღმდეგ შემთხვევაში, თქვენ შეგიძლიათ შეიძინოთ მხოლოდ პარამეტრები და გაყიდოთ დახურული ზარის პარამეტრები. თუმცა, თქვენი ანგარიშის ფულადი სახსრებისა და კაპიტალის რაოდენობიდან გამომდინარე, თქვენ შეიძლება არ მიიღოთ ნებადართული ვაჭრობის დამტკიცება.
- არასოდეს ივაჭრო ფულით, რომლის დათმობაც არ შეგიძლია.
- არასოდეს ჩადოთ თქვენი დანაზოგის 10% -ზე მეტი ოფციონებით ვაჭრობაში.
გაფრთხილება
- ნებისმიერი სხვა ვაჭრობის მსგავსად, ოფციონებს აქვთ რისკები. თქვენ რისკავთ ყველა იმ ფულის დაკარგვას, რაც სავაჭრო ვარიანტებში ჩადეთ.
- ფრთხილად იყავით ორობითი ოფციონების ვაჭრობით, თუ არ ხართ ძალიან გამოცდილი მოვაჭრე. გამოუცდელი მოვაჭრეებისთვის ორობითი პარამეტრები განიხილება უბრალო აზარტად.
